INTERPRETACJA INDYWIDUALNA Na podstawie art. 14b § 1 i § 6 ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. Ordynacja podatkowa (Dz. U. z 2012 r. poz. 749 z późn. zm.) oraz § 4 rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 20 czerwca 2007 r. w sprawie upoważnienia do wydawania interpretacji przepisów prawa podatkowego (Dz.
U. Nr 112, poz. 770 z późn. zm.), Dyrektor Izby Skarbowej w Bydgoszczy działający w imieniu Ministra Finansów stwierdza, że stanowisko Spółki przedstawione we wniosku z dnia 20 sierpnia 2014 r. (data wpływu 25 sierpnia 2014 r.) o udzielenie interpretacji przepisów prawa podatkowego, dotyczącej ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych w zakresie rozpoznania przychodu w związku z objęciem obligacji – jest prawidłowe. UZASADNIENIE W dniu 25 sierpnia 2014 r. wpłynął ww. wniosek o udzielenie pisemnej interpretacji przepisów prawa podatkowego dotyczącej ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych w zakresie rozpoznania przychodu w związku z objęciem obligacji.
W przedmiotowym wniosku przedstawiono następujące zdarzenie przyszłe. Wnioskodawca jest spółką kapitałową mającą siedzibę w Polsce. Wnioskodawca jest podatnikiem podatku dochodowego od osób prawnych i podlega w Polsce nieograniczonemu obowiązkowi podatkowemu. Wnioskodawca jest udziałowcem spółki kapitałowej prawa cypryjskiego z siedzibą i zarządem na terytorium Republiki Cypru, która to spółka cypryjska podlega opodatkowaniu od całości swoich dochodów na terytorium Cypru, bez względu na miejsce ich osiągania (dalej: Spółka Cypryjska).
Spółka Cypryjska nie będzie korzystała przy tym ze zwolnienia z opodatkowania podatkiem dochodowym od całości swoich dochodów, bez względu na źródło ich osiągania. W związku z planowanym uproszczeniem struktury grupy kapitałowej, której Wnioskodawca jest jednostką dominującą, rozważane jest połączenie Wnioskodawcy ze Spółką Cypryjską w trybie art. 492 § 1 pkt 1 w związku z art. 5161 Kodeksu spółek handlowych („KSH”), tj. połączenie transgraniczne, w ramach którego dojdzie do przeniesienia całego majątku Spółki Cypryjskiej na Wnioskodawcę.
Na moment połączenia Wnioskodawcy ze Spółką Cypryjską, Wnioskodawca będzie jedynym wspólnikiem Spółki Cypryjskiej, natomiast majątek Spółki Cypryjskiej będzie obejmować między innymi wierzytelność z tytułu sprzedaży praw majątkowych (dalej: Wierzytelność) przysługującą wobec podmiotu innego niż Wnioskodawca (dalej: Dłużnik) co oznacza, że w wyniku połączenia Wnioskodawcy ze Spółką Cypryjską stanie się ona składnikiem majątku Wnioskodawcy. Dłużnikiem będzie Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością – która posiada siedzibę w Polsce, jest podatnikiem podatku dochodowego od osób prawnych i posiada w Polsce nieograniczony obowiązek podatkowy.
Dłużnik dokona emisji obligacji, które nabędzie Wnioskodawca (dalej: Obligacje). Wnioskodawca obejmie Obligacje po ustalonej cenie emisyjnej. Zapłata za Obligacje (pokrycie ceny emisyjnej Obligacji) nastąpi w formie potrącenia z Wierzytelnością, jaką będzie posiadać Wnioskodawca wobec Dłużnika. W przyszłości może dojść do zbycia Obligacji przez Wnioskodawcę. Odpłatne zbycie może w szczególności polegać na opłaceniu Obligacjami certyfikatów inwestycyjnych wyemitowanych przez fundusz inwestycyjny zamknięty, zgodnie z art. 128 Ustawy o funduszach inwestycyjnych. W kontekście przedstawionego zdarzenia przyszłego postawiono następujące pytania.
Czy w związku z połączeniem Spółki Cypryjskiej z Wnioskodawcą po stronie Wnioskodawcy powstanie jakikolwiek przychód (dochód) podatkowy podlegający opodatkowaniu? Czy w związku z objęciem Obligacji Wnioskodawca zobowiązany będzie do rozpoznania przychodu? Czy w związku z odpłatnym zbyciem Obligacji, w tym w szczególności polegającym na opłaceniu Obligacjami certyfikatów inwestycyjnych wyemitowanych przez fundusz inwestycyjny zamknięty, Wnioskodawca uprawniony będzie do rozpoznania kosztu uzyskania przychodów w wartości wydatków poniesionych na ich objęcie, tj. na poziomie wartości Wierzytelności potrąconej w celu pokrycia ceny emisyjnej Obligacji?
Niniejsza interpretacja stanowi odpowiedź na pytanie drugie w pozostałym zakresie sprawa zostanie rozstrzygnięta odrębnie. W odniesieniu do pytania drugiego Spółka wskazała, że Wnioskodawca nie uzyska przychodu w związku z objęciem obligacji wyemitowanych przez Dłużnika. Wnioskodawca uważa, że objęcie przezeń wyemitowanych przez Spółkę z o.o. (Dłużnika) Obligacji nie będzie stanowiło zdarzenia powodującego powstanie przychodu w rozumieniu ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych.
Opłacenie Obligacji w postaci potrącenia roszczenia ich emitenta (Dłużnika) wobec podmiotu obejmującego Obligacje (Wnioskodawcy) z wierzytelnością Wnioskodawcy nabytą w efekcie połączenia z poprzednim wierzycielem (Spółką Cypryjską) będzie stanowiło formę spłaty Wierzytelności, która nie będzie stanowiła przychodu Wnioskodawcy. Spłata Wierzytelności w przedstawionym zdarzeniu przyszłym będzie obojętna podatkowo. Po dokonaniu połączenia Wnioskodawcy ze Spółką Cypryjską Wierzytelność stanie się składnikiem majątku Wnioskodawcy.
Należy zwrócić uwagę, że cechą wierzytelności jest uprawnienie do żądania spełnienia określonego świadczenia wynikającego ze stosunku zobowiązaniowego, jaki łączy wierzyciela i dłużnika. Przy czym jest to zbywalne prawo majątkowe. W analizowany zdarzeniu przyszłym Wnioskodawca, w efekcie połączenia ze Spółką Cypryjską stanie się nowym wierzycielem, a w związku z realizacją uprawnień mu przysługujących (żądanie od Dłużnika spełnienia świadczenia z określonego stosunku zobowiązaniowego) dojdzie do zaspokojenia roszczenia, które nie spowoduje przysporzenia w majątku Wnioskodawcy.
Realizacja należności, w ocenie Wnioskodawcy, nie może być traktowana jako samoistny przychód podatkowy albo inna odrębna forma przysporzenia majątkowego. Wnioskodawca pragnie wskazać na wyrok NSA z dnia 14 maja 1998 r. (sygn. akt SA/Sz 1305/97), w którym stwierdzono, że: ”(...) z istoty podatku dochodowego wynika, że jest on ciężarem publicznoprawnym od przyrostu majątkowego (dochodu), a zatem przychodem – jako źródłem dochodu – jest tylko ta wartość, która wchodząc do majątku podatnika, może powiększyć jego aktywa.
Otrzymanymi pieniędzmi lub wartościami pieniężnymi są zatem w rozumieniu art. 12 ust. 1 pkt 1 omawianej ustawy tylko takie wartości, które powiększają aktywa majątkowe podatnika, a więc takie, którymi może on rozporządzać jak własnymi”. Sama realizacja należności nie powoduje zatem powstania przychodu. Dojdzie jedynie do zamiany jednego aktywa na inne aktywo.
W myśl wyroku NSA w Warszawie z dnia 27 listopada 2003 r. (sygn. akt III SA 3382/02): ”(...) do przychodów zaliczyć można tylko takie wartości, które określają definitywny przyrost majątku podatnika.” Nadto należy podnieść, że transakcje połączeń poprzez przejęcie są co do zasady z punktu widzenia ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych neutralne podatkowo. Nierzadko w związku z połączniem do majątku podmiotu przejmującego wchodzą wierzytelności podmiotów przejmowanych. Realizacja tych wierzytelności i ich opodatkowanie u podmiotu przejmującego niewątpliwie stałaby w sprzeczności z zasadą neutralności podatkowej połączeń.
Mając powyższe na uwadze, w ocenie Wnioskodawcy brak jest podstaw dla rozpoznania przychodu z tytułu spłaty Wierzytelności, która nastąpi w formie potrącenia z roszczeniem Dłużnika z tytułu wyemitowania Obligacji i ich objęcia przez Wnioskodawcę W świetle obowiązującego stanu prawnego stanowisko Wnioskodawcy w sprawie oceny prawnej przedstawionego zdarzenia przyszłego jest prawidłowe. Mając powyższe na względzie, stosownie do art. 14c § 1 Ordynacji podatkowej, odstąpiono od uzasadnienia prawnego dokonanej oceny stanowiska Wnioskodawcy. Interpretacja dotyczy zdarzenia przyszłego przedstawionego przez Wnioskodawcę i stanu prawnego obowiązującego w dniu wydania interpretacji.
Stronie przysługuje prawo do wniesienia skargi na niniejszą interpretację przepisów prawa podatkowego z powodu jej niezgodności z prawem. Skargę wnosi się do Wojewódzkiego Sądu Administracyjnego, po uprzednim wezwaniu na piśmie organu, który wydał interpretację w terminie 14 dni od dnia, w którym skarżący dowiedział się lub mógł się dowiedzieć o jej wydaniu – do usunięcia naruszenia prawa (art. 52 § 3 ustawy z dnia 30 sierpnia 2002 r. Prawo o postępowaniu przed sądami administracyjnymi – Dz. U. z dnia 13 marca 2012 r. poz. 270 z późn. zm.).
Skargę do WSA wnosi się (w dwóch egzemplarzach – art. 47 ww. ustawy) w terminie trzydziestu dni od dnia doręczenia odpowiedzi organu na wezwanie do usunięcia naruszenia prawa, a jeżeli organ nie udzielił odpowiedzi na wezwanie, w terminie sześćdziesięciu dni od dnia wniesienia tego wezwania (art. 53 § 2 ww. ustawy). Skargę wnosi się za pośrednictwem organu, którego działanie lub bezczynność są przedmiotem skargi (art. 54 § 1 ww. ustawy) na adres: Izba Skarbowa w Bydgoszczy Biuro Krajowej Informacji Podatkowej w Toruniu, ul. Św. Jakuba 20, 87-100 Toruń.